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La divergenza nelle scorte di stoccaggio è meno un verdetto sulla domanda di IA che un promemoria che gli obiettivi a lungo termine e la disciplina delle valutazioni a breve termine operano su orologi diversi. La ripresa di Sandisk il 19 agosto ha comunque lasciato il posto a una perdita di circa il 3,5% alla chiusura, mentre Western Digital e Seagate sono diminuite di più. La mia opinione: gli obiettivi di Sandisk potrebbero fornire un utile riferimento per la valutazione di Micron, come suggerito BofA, ma il settore ha ancora bisogno di prove che i prezzi NAND, l'esecuzione dei contratti e la domanda di server AI possano supportare queste ipotesi. Fino ad allora, il riprezzo selettivo appare più razionale di una rivalutazione ampia dello storage. Non è un consiglio, solo un'analisi. #StorageValuationSplit